有一个只有两只股票的资本市场上.股票A的资本是B的两倍，A的超额收益的标准差为30%，B的超额收益

1. 有一个只有两只股票的资本市场上.股票A的资本是B的两倍，A的超额收益的标准差为30%，B的超额收益

先算市场组合：A的资本是B的两倍，因此WA=2/3，WB=1/3
市场组合的方差是：[(2/3)*30%]^2+[(1/3)*50%]^2+2*(2/3)*(1/3)*0.7*30%*50%=0.1144
市场组合的标准差是：33.8%
股票A与股票B的收益的协方差是：0.7*30%*50%=0.105
股票A与市场的收益的协方差是：(2/3)*(30%)^2+(1/3)*0.105=0.095
股票A的beta系数是：0.095/0.1144=0.83
股票B与市场的收益的协方差是：(2/3)*0.105+(1/3)*(50%)^2=0.1533
股票B的beta系数是：0.1533/0.1144=1.34

2. 假设证券市场中有股票A和B，其收益和标准差如下表，如果两只股票的相关系数为-1。

这道题是希望通过运用两只股票构建无风险的投资组合，由一价原理，该无风险投资组合的收益就是无风险收益率。何为无风险投资组合？即该投资组合收益的标准差为0，由此，设无风险投资组合中股票A的权重为w，则股票B的权重为（1-w），则有：
{(5%w)^2+[10%(1-w)]^2+2*5%*10%(-1)(1-w)w}^(1/2)=0
等式两边同时平方，并扩大10000倍（消除百分号），则有：
25(w^2)+100(1-w)^2-100w(1-w)=0
化简为：
225w^2-300w+100=0

(15w-10)^2=0 则w=2/3
则，该投资组合的收益率为：2%*（2/3）+5%*（1/3）=9%/3=3%

3. B于2008年以20倍市盈率买入A的股票，A的投资收益？

你问的问题有欠缺。
以问题文字方面看有市盈率和投资收益。

投资收益有 
A: 分红收益   B：股价波动带来的收益

若不考虑股价波动仅以市盈率来看 2008年买入20倍市盈率的股票收益基本等于
（当下年份数-2008）×5%   这是理论上的

因为市盈率=每股价格/每股收益    从这上面看说明了  市盈率其实是看你在当前价格买入股票后多少年可以收回成本。

我想这样告诉你你应该比较清楚了吧。

呵呵！！祝投资快乐！！

4. 股票a。b。c在三种不同经济环境下的收益水平

6*0.4+10*0.3+12*0.3=9
  该证券组合的预期收益率是9%

5. zbg公司购买了两种股票,且投资比例相同,投资组合的标准差为10%,而两种股票的

期望收益率=40%*14%+60%*18%=16.4%
  标准差=（40%*40%*10%*10%+2*40%*60%*10*16%*0.4+60%*60%*16%*16%）开方=11.78%

6. 某投资者持有A、B二种股票构成的投资组合，各占40%和60%，它们目前的股价分别是20元/股和10元/股，它

（1）A股票的预期收益率=10%+2.0×（14%-10%）=18%
B股票的预期收益率=10%+1.0×（14%-10%）=14%
投资组合的预期收益率=40%×18%+60%×14%=15.6%
（2）A股票的内在价值=2×（1+5%）/（18%-5%）=16.15元/股，股价为20元/股，价值被高估，可出售；
B股票的内在价值=2/14%=14.28元/股，股价为10元/股，价值被低估，不宜出售

7. “成熟股”A和“成长股”B两项资产相应可能的收益率和发生的概率，假设对两种股票的投资额相同。

1. 成熟股的期望收益率为0.1*(-3%)+0.3*3%+0.4*7%+0.2*10%=5.4%
    成长股的期望收益率为0.1*2%+0.3*4%+0.4*10%+0.2*20%=9.4%
2. 成熟股标准差=SQRT(0.1*(-3%-5.4%)^2+0.3*(3%-5.4%)^2+0.4*(7%-5.4%)^2+0.2*(10%-5.4%)^2)=0.03747
    成长股标准差=SQRT(0.1*(2%-9.4%)^2+0.3*(4%-9.4%)^2+0.4*(10%-9.4%)^2+0.2*(20%-9.4%)^2)=0.060696
3. 协方差=相关系数×成熟股的标准差×成长股的标准差=0.89*0.03747*0.060696=0.002024
4. 投资组合收益率=0.5*5.4%+0.5*9.4%=7.4%
5. 投资组合标准差=SQRT(0.5^2*0.03747^2+0.5^2*0.060696^2+2*0.89*0.5*0.5*0.03747*0.060696)=0.04779

8. 假设某投资者投资于A、B两只股票各50%，A股票的标准差为12%，B股票的标准差为8%，A、B股票的相关系数为0.

设标准差为A的标准差为σ(a)=12%,B的标准差为σ(b)=8%,组合的标准差为σ(ab),投资比例为a:b=50%:50%,相关系数为p=0.6，则求投资组合标准差，有以下公式：
 
σ(ab)^2=a^2σ(a)^2+b^2σ(b)^2+2abσ(a)σ(b)p
 
依题意得：
 
σ(ab)^2=50%^2*(12%)^2+50%^2*(8%)^2+2*50%*50%*12%*8%*0.6=0.008079999961
 
推出：σ（ab)=0.008079999961的开二次方，即约等于0.08988882=8.99%
 
答案是A，